Com cada inici d’any, després dels copiosos menjars familiars i amb una mica de temps lliure per a la reflexió, és comú plantejar-nos bons hàbits de cara al futur, alguns dels més habituals són millorar la forma física, perdre algun quilo de més o incrementar l’estalvi. Bons hàbits que ens faran sentir millor amb nosaltres mateixos, però que, de no ser constants i metodològics, als pocs mesos, l’esforç quedarà en només bones i fugaces intencions.

Entrant detalladament en la part financera, destaquem una de les estratègies més esteses: les aportacions periòdiques, o conegudes pel seu nom tècnic com Cost-Dollar Average.

La seva potència radica en la seva senzillesa, invertir de manera periòdica la mateixa quantitat de diners, independentment del que facin els mercats financers.

Coneguem els seus principals avantatges:

Comoditat

Destinar una part dels nostres ingressos periòdics a la inversió, en lloc d’estalviar durant diversos mesos per a posteriorment invertir. És a dir, invertim des del primer dia, encara que sigui una quantitat menor.

Quantitat estalviada

Està demostrat que les persones que pressuposten una quantitat fixa dels seus ingressos mensuals per a destinar-los a l’estalvi, compleixen en major grau els seus objectius financers. En canvi, la pràctica d’estalviar la suma que els queda disponible a final de mes sol ser menys productiva. Com diu la cita en anglès: “Pay yourself first”.

Eficiència

Ens permet anar construint una posició progressivament. A mesura que anem adquirint noves participacions, anem generant un cost mitjà d’adquisició, que sol ser més eficient que tractar d’encertar el millor dia de l’any per a invertir (market timming).

Davant una caiguda de mercat, amb una aportació periòdica comprarem més participacions amb el mateix import invertit, de tal manera el cost mitjà de compra serà menor. En cas contrari, si estem en un mercat alcista, totes les aportacions realitzades anteriorment es veuran revaloritzades, mentre continuem construint la posició.

Metodologia

Un dels pilars de la gestió de Ginvest és justament el de ser fidels a la nostra metodologia i no deixar-nos portar pel soroll que generen els esdeveniments en el mercat. Les inversions periòdiques ens ajuden a ser metodològics.

El cervell humà és un òrgan meravellós, però al mateix temps, es comporta de manera meravellosament erràtica. Un dels conceptes que ens ensenyen les finances conductuals, “disciplina que estudia la psicologia de l’inversor”, és que, en moments d’eufòria o pànic en els mercats, solem cometre errors d’inversió en veure’ns més influenciats pels titulars de les notícies o comentaris de sobretaula, que pel propi valor dels actius.

En entorns de volatilitat, les emocions poden portar-nos a prendre decisions equivocades. Si analitzem un dels moments recentment viscuts, com és l’inici de la pandèmia del 2020, el valor liquidatiu de la nostra estratègia 100% renda variable, GPS Long Term, va retrocedir un -20%. El seu preu era de 8,82€ a tancament de març. A dia d’ avui és fàcil mirar enrere i dir que era un gran moment per a invertir en la cartera, però, probablement, durant aquelles setmanes la inversió en renda variable no ocupava els primers llocs en la nostra llista de pensaments. D’altra banda, l’inversor que aquest mes va realitzar una aportació, dins del seu pla d’aportacions periòdiques, avui (gener 2022) amb el valor liquidatiu en 14,11€ acumula una rendibilitat del 58% d’aquesta operació.

Protecció davant entorns volàtils

Relacionat amb els punts anteriors, però marginalment diferent, aquest punt pretén respondre a l’habitual pregunta que rebem els assessors financers “és aquest un bon moment per a invertir?”. La inversió periòdica ens permet construir una cartera d’inversió de manera escalonada, comprant a diferents preus. És a dir, el cost mitjà de les compres ens protegeix de la volatilitat temporal i evita quedar-nos fora de la inversió per la incertesa del moment.

Una aportació periòdica de 100€ mensuals en els últims tres anys en l’estratègia Long Term, 100% renda variable global, ha acumulat un import total de 4.397€, amb una rendibilitat del 22,15%. Els recordem que poden realitzar aportacions periòdiques als nostres fons d’inversió i plans de pensions a partir de 10€ mensuals. Poden contactar amb un dels nostres assessors per ampliar la informació.

No voldria desaprofitar l’oportunitat per a recomanar-los la lectura del llibre: Hàbits Atòmics, de James Clear, on l’autor aprofundeix en la idea de com els petits hàbits implementats amb constància construeixen quelcom més gran i ens fa millors persones.

Des de Ginvest els animem a millorar els seus hàbits, ser una mica millors cada dia i, per descomptat, posar a treballar els seus diners des del primer moment, perquè puguin ser els responsables del seu futur financer. Que tinguin un feliç 2022.